調査速報:CFRAはEqt Corpの株式に対する「ホールド」の見解を維持。
独立系調査会社CFRAは、に対し、以下の調査レポートを提供しました。CFRAのアナリストは、以下のように見解をまとめています。当社の12ヶ月目標株価は、相対評価とDCFモデルを組み合わせた62ドルで据え置きます。相対評価では、2027年のEBITDA予測に企業価値の6.2倍を適用します。これは、EQTの過去のフォワード平均を上回っています。営業コストプロファイルの改善を考慮すると、このわずかなプレミアムは妥当であると考えています。当社のDCFモデルでは、中期的なフリーキャッシュフロー成長率4%、終末期成長率2%、WACC6.7%を用いて、1株当たり70ドルという企業価値を算出しています。2026年のEPS予想を0.04ドル引き上げて4.85ドルに、2027年のEPS予想を0.01ドル引き上げて4.68ドルにします。天然ガス価格は最近やや下落し、EQTは第2四半期に生産量を一部削減しましたが、2026年には依然として緩やかな生産量増加が見込まれます。データセンターや液化天然ガス輸出需要に関連する長期的な成長要因は、依然として健在であると当社は考えています。最も好ましい展開は、フリーキャッシュフローの改善です。純負債水準は、経営陣が目標とする水準に徐々に近づいています。