ドイツの主要株価指数であるDAX指数は、中東における地政学的不確実性が続く中で、投資家が最新の経済指標を評価する中、木曜日に0.31%下落して取引を終えた。 ドイツ連邦統計局（Destatis）は、7月の生産者物価指数が前年同月比3%上昇したと発表した。これは、速報値の1.8%上昇、市場予想の2.7%上昇を上回るものだった。月次ベースでは、生産者物価指数は1.1%上昇し、市場予想の0.5%上昇を上回った。ドイツ連邦統計局は、前年同月比の上昇は中間財とエネルギー価格の上昇によるものだと分析している。 ユーロ圏では、ユーロスタット（Eurostat）のデータによると、6月の建設生産高は前月比1.3%減少し、前月の改定値0.2%増から一転した。前年同月比では、建設生産高は0.7%減少し、以前の改定値0.7%増から下方修正された。 一方、イランとの和平交渉が決裂したことを受け、ドナルド・トランプ米大統領はソーシャルメディア上で、イランを経済的に孤立させるためのキャンペーンを開始する計画を発表し、テヘランと取引を行う国には「甚大な経済的影響」を与えると警告した。しかし、具体的な措置や対象国については明らかにされなかった。 企業ニュースでは、バンク・オブ・アメリカ・グローバル・リサーチが、ティッセンクルップ（TKA.F）の目標株価を19ユーロから22ユーロに引き上げ、投資判断は「買い」で据え置いた。これは、9月末に予定されている同社の鉄鋼事業のキャピタル・マーケット・デーを前にした動きである。 「tk Marineやtk Accelisと同様に、これはIPOによる鉄鋼事業の部分的撤退の前兆となる可能性が高いと見ています。経営陣は最近の決算説明会で、IPOがプランAであることを確認しました。概して、EBITDAが約4億4000万ユーロから約15億ユーロ超に上昇する確かな道筋が見られます。以前は株式価値が限られていると想定していた事業は、現在では40億～50億ユーロ（時価総額の約半分）以上の価値がある可能性があります。EBITDAの上昇が部分的に達成されるという『リスク』を反映させるために、モデルを更新しました」と調査会社は記した。ドイツの産業コングロマリットは、取引終了時点で2.58%下落した。
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米株式市場指数は、FOMC参加者の大多数が金利据え置きを支持し、財務省が自社株買いを拡大したことを受けて上昇した。
米株式市場は水曜日、連邦公開市場委員会（FOMC）参加者の大多数がフェデラルファンド金利を3.50～3.75％に据え置くことで合意したこと、そして米財務省が9月に長期国債の買い戻しを1回あたり少なくとも40億ドルに拡大すると発表したことを受け、主要株価指数が上昇した。 ナスダック総合指数は0.1％高の26,331.09、S&P500種指数は0.2％高の7,707.98となった。ダウ工業株30種平均は0.2％高の53,463.05だった。上昇を牽引したのはヘルスケアと一般消費財セクター、下落を牽引したのは工業とテクノロジーセクターだった。 30年物米国債利回りは10.1ベーシスポイント低下して5.18％、10年物米国債利回りは6.7ベーシスポイント低下して4.64％となった。 金先物価格は3.3%上昇し、1オンスあたり4,566.6ドルとなった。銀先物価格は3.8%上昇し、1オンスあたり66.475ドルとなった。 FOMC参加者はインフレ率が依然として高い水準にあることを認めつつも、関税や以前のエネルギー価格高騰の影響が薄れるにつれて、年内はインフレ率が落ち着くと予想した。また、経済活動は堅調なペースで拡大を続けており、労働市場の状況も安定しているようだとの見解を示した。 ドナルド・トランプ大統領は、Truth Socialへの投稿で、一部のカナダ製品に対する関税を一時停止した。さらに、2021年に中止されたキーストーンXLパイプライン計画が再開される可能性もあると述べた。この関税措置は、米国・メキシコ・カナダ貿易協定（USMCA）の交渉を前にして行われた。 経済ニュースでは、戦略石油備蓄を含む米国の原油在庫は、前週の1,130万バレルの増加に続き、8月14日までの週に90万バレル減少しました。 米国産WTI原油先物価格は0.8%上昇し、1バレル85.63ドルとなりました。 米国住宅ローン銀行協会（MBA）によると、8月14日までの週の米国の住宅ローン申請件数は0.4%減少しました。これは、借り換えの増加が住宅購入申請の減少によって相殺されたためです。 「経済の不確実性に加え、住宅ローン金利の上昇が月々の返済額に与える影響を考えると、住宅購入の意思決定を遅らせる理由として、住宅購入の負担能力の問題が再び浮上している」と、MBA（全米住宅ローン協会）の副チーフエコノミスト、ジョエル・カン氏は述べた。 企業ニュースでは、モデルナ（MRNA）の株価が177%上昇し、メルク（MRK）の株価も12.6%上昇した。両社は、ステージIIB～IVの悪性黒色腫で完全切除を受けた患者を対象に、インティスメラン・オートジーンとキイトルーダの併用療法の臨床試験で、主要評価項目である無再発生存期間と重要な副次評価項目である遠隔転移のない生存期間を達成したと発表した。 ターゲット（TGT）の株価は4.3%上昇した。同社は、予想を上回る第2四半期決算を発表し、2026年の業績見通しを引き上げた。第2四半期の調整後1株当たり希薄化後利益は4.11ドルで、前年同期の2.05ドルから増加し、ファクトセットのアナリスト予想である2.34ドルを上回った。第2四半期の純売上高は265億4000万ドルで、前年同期の252億1000万ドルから増加し、ファクトセットのアナリスト予想である261億3000万ドルを上回った。2026年度の調整後1株当たり利益（EPS）見通しは、従来の7.50ドル～8.50ドルから9.90ドル～10.90ドルに引き上げられ、ファクトセットの予想である8.52ドルを上回った。
Dow JonesNasdaq CompositeS&P 500$MRK$MRNA$TGT
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米財務省が自社株買いの上限を引き上げ、トランプ大統領がカナダへの関税を一時停止したことを受け、債券利回りが低下し、米株価指数が上昇。
米財務省が9月の長期国債買い戻し規模を従来の20億ドルから少なくとも40億ドルに拡大すると発表したこと、そしてドナルド・トランプ大統領が火曜夜のソーシャルメディア投稿で一部のカナダ製品に対する関税を一時停止したことを受け、水曜日の正午過ぎに米株式市場の主要指数は上昇した。 ナスダック総合指数は0.2%高の26,343.5、S&P500種指数は0.3%高の7,716.1となった。ダウ工業株30種平均は0.2%高の53,456.1だった。上昇銘柄ではヘルスケアと素材が主導し、下落銘柄ではテクノロジーと工業が主導した。 30年物米国債利回りは7ベーシスポイント低下して5.215%、10年物米国債利回りは3ベーシスポイント低下して4.677%となった。 トランプ大統領はまた、2021年に中止されたキーストーンXLパイプライン計画が復活する可能性を示唆した。この関税措置は、米国・メキシコ・カナダ貿易協定（USMCA）の交渉を前にして行われた。 金先物価格は3%上昇し、1オンスあたり4,553.5ドルとなった。銀先物価格も3%上昇し、1オンスあたり65.95ドルとなった。 経済ニュースでは、戦略石油備蓄（SPR）を含む米国の原油在庫は、8月14日までの週に90万バレル減少した。前週は1,130万バレル増加していた。 SPR在庫を除くと、商業用原油在庫は440万バレル増加した。前週は1,740万バレル増加しており、ブルームバーグがまとめた調査で予想されていた20万バレルの増加を下回った。 米国産WTI原油先物価格は2.4%上昇し、1バレル86.99ドルとなった。 米国住宅ローン銀行協会（MBA）によると、8月14日までの週の住宅ローン申請件数は0.4%減少した。借り換えの増加が住宅購入申請の減少によって相殺された形だ。 MBAの副チーフエコノミスト、ジョエル・カン氏は、「経済の不確実性に加え、住宅ローン金利の上昇が月々の返済額に与える影響を考えると、住宅購入の意思決定を遅らせる理由として、住宅購入能力の困難さが再び浮上している」と述べた。 企業ニュースでは、モデルナ（MRNA）の株価が150%上昇、メルク（MRK）の株価が11.5%上昇した。両社は、ステージIIB～IVの悪性黒色腫で完全切除を受けた患者を対象に、インティスメラン・オートジーンとキイトルーダの併用療法の臨床試験で、主要評価項目である無再発生存期間と重要な副次評価項目である遠隔転移のない生存期間を達成したと発表した。 ターゲット（TGT）の株価は、同社が予想を上回る第2四半期決算を発表し、2026年の業績見通しを引き上げたことで5.8%上昇した。同社は、第2四半期の調整後1株当たり利益が前年同期の2.05ドルから4.11ドルに増加し、ファクトセットのコンセンサス予想である2.34ドルを上回ったと発表した。第2四半期の純売上高は265億4000万ドルで、前年同期の252億1000万ドルから増加し、ファクトセットのコンセンサス予想である261億3000万ドルを上回った。2026年度については、調整後1株当たり利益の見通しを従来の7.50ドルから8.50ドルから9.90ドルから10.90ドルに引き上げ、ファクトセットの予想である8.52ドルを上回った。
Dow JonesNasdaq CompositeS&P 500$MRK$MRNA$TGT
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米国株が正午過ぎに上昇したことを受け、上場投資信託（ETF）も上昇した。
主要市場指標 主要市場ETFであるIWMとIVVは上昇した。アクティブ運用型のインベスコQQQトラスト（QQQ）は0.3%上昇した。 水曜日の正午過ぎ、米国株式指数は上昇した。モデルナ（MRNA）とメルク（MRK）がメラノーマワクチンの後期臨床試験で良好な結果を受けて急騰したこと、そして米財務省が長期国債の買い戻しを倍増すると発表したことが要因となった。 エネルギー iシェアーズ米国エネルギーETF（IYE）は0.5%上昇し、ステート・ストリート・エネルギー・セレクト・セクターSPDR（XLE）は約0.3%上昇した。 テクノロジー ステート・ストリート・テクノロジー・セレクト・セクターSPDR ETF（XLK）は0.5%下落し、iシェアーズ米国テクノロジーETF（IYW）は0.2%下落、iシェアーズ・エクスパンデッド・テクノロジー・セクターETF（IGM）も0.3%下落した。 ステート・ストリートSPDR S&P半導体（XSD）は1.7%下落、iシェアーズ半導体（SOXX）は1.6%下落しました。 金融 ステート・ストリート金融セレクト・セクターSPDR（XLF）は0.1%下落しました。ディレクシオン・デイリー・フィナンシャル・ブル3Xシェアーズ（FAS）は0.4%上昇、弱気派のディレクシオン・デイリー・フィナンシャル・ベア3Xシェアーズ（FAZ）は0.4%下落しました。 商品 原油は2%上昇、ユナイテッド・ステイツ・オイル・ファンド（USO）は1.5%上昇しました。天然ガスは1.8%上昇、ユナイテッド・ステイツ・ナチュラル・ガス・ファンド（UNG）は1.4%上昇しました。 COMEXの金は3.1%上昇、ステート・ストリートSPDRゴールド・シェアーズ（GLD）は3.4%上昇しました。銀価格は3.1%上昇し、iShares Silver Trust（SLV）は3.6%上昇しました。 消費財 State Street Consumer Staples Select Sector SPDR（XLP）は0.9%上昇しました。Vanguard Consumer Staples ETF（VDC）も0.9%上昇し、iShares Dow Jones US Consumer Goods（IYK）は0.3%上昇しました。 State Street Consumer Discretionary Select Sector SPDR（XLY）は1.8%上昇しました。VanEck Retail ETF（RTH）は1.1%上昇し、State Street SPDR S&P Retail（XRT）は2%上昇しました。 ヘルスケア State Street Health Care Select Sector SPDR（XLV）は2.6%上昇しました。iShares US Healthcare（IYH）は2.8%上昇し、Vanguard Health Care ETF（VHT）は2.5%上昇しました。 iSharesバイオテクノロジーETF（IBB）は4.6%上昇しました。 産業セクター ステート・ストリート・インダストリアル・セレクト・セクターSPDR（XLI）は0.5%下落しました。バンガード・インダストリアル・インデックス・ファンド（VIS）も0.5%下落し、iShares米国インダストリアル（IYJ）も0.2%下落しました。 暗号資産 正午の取引では、ビットコイン（BTC/USD）は6.4%上昇しました。暗号資産ETFでは、プロシェアーズ・ビットコインETF（BITO）が6.4%、プロシェアーズ・イーサリアムETF（EETH）が9.6%、プロシェアーズ・ビットコイン＆イーサリアム時価総額加重ETF（BETH）が7.3%上昇しました。
Dow Jones^EEM^EXI^FAS^FAZ^GLD^IBB^IGM^IGV^IPK^IVV^IWMNasdaq Composite^IYE^IYH^IYJ^IYK^IYW^PMR^QQQ^RTH^SOXXS&P 500^SPY^UNG^USO^VDC^VHT^VIS^XLE^XLF^XLI^XLK^XLP^XLV^XRT^XSD$BETH$BITO$EETH$MRK$MRNA