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ギブソン・エナジー、第1四半期決算で赤字に転落。配当を発表。

発信

-- ギブソン・エナジー(GEI.TO)は月曜日の取引終了後、第1四半期決算が赤字に転落したと発表した。「主な要因は、基礎となる現物資産を裏付ける金融ヘッジによる未実現損失、当四半期に発生したリストラ費用、減価償却費、償却費、減損損失の増加であり、法人税費用の減少によって一部相殺された」としている。 石油インフラ・マーケティング会社である同社の純損失は140万ドルで、前年同期の純利益5000万ドルから赤字に転落した。1株当たりの業績は公表されていない。 3月31日締めの四半期の調整後EBITDAは1億3910万ドルで、前年同期の1億4220万ドルから減少した。同社は、この減少は「一般管理費の増加によるものであり、インフラおよびマーケティング部門の調整後EBITDAの増加によって一部相殺された」としている。 同社はまた、1株当たり0.45ドルの四半期配当を発表し、6月29日営業終了時点の株主名簿に記載されている株主に対し、7月17日に支払う予定である。 「ショーヴァン買収の完了、ハーディスティ・コネクション・プロジェクトの承認、そして社内組織再編は、12月の投資家向け説明会で概説した成長戦略を推進する上で、今四半期に達成した重要なマイルストーンです」と、カーティス・フィリポン最高経営責任者(CEO)は述べ、さらに「最近の地政学的出来事は、北米における安定したエネルギー供給の拡大の重要性を改めて示しています。ギブソンの事業は、顧客がこの世界的なエネルギー需要を満たす上で、有利な立場にあります」と付け加えた。 同社の株価はトロント証券取引所で0.28ドル高の30.18ドルで取引を終えた。

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Asia

ジェフリーズによると、レジス・ヘルスケアは高齢者介護に対する政府支出の増加から恩恵を受ける見込み。

ジェフリーズは月曜日のレポートで、レジス・ヘルスケア(ASX:REG)は高齢者介護分野への政府資金増額の恩恵を受けると予想しており、今月発表される連邦予算案の詳細を注視していると付け加えた。 政府は高齢者介護分野に30億豪ドルを投資する計画を発表しており、その中には宿泊費補助金の増額も含まれている。 ジェフリーズは、レジスの入居者の40%が1日あたり15豪ドルの宿泊費補助金を受け取った場合、12ヶ月間で1人当たりのEBITDAが約10%増加すると想定している。レジスは2026年度の基礎EBITDAを約1億3500万豪ドルと見込んでいる。 ジェフリーズはまた、レジスがポートフォリオを拡大し、返金可能な入居保証金(RAD)を支払う入居者の割合を増やし続けていることから、ほぼ満室状態にもかかわらず、2027年度の見通しにも自信を持っている。同社は第3四半期に高齢者向け住宅の平均入居率が95.9%だったと報告している。 ジェフリーズは買い推奨を維持し、目標株価を35%引き上げて9豪ドルとした。

$ASX:REG
Asia

ナショナル・オーストラリア銀行の資産の質に関するリスクは高まっているが、需要は依然として堅調だとジェフリーズは述べている。

ナショナル・オーストラリア銀行(ASX:NAB)は、低調な上半期決算を発表したことで、資産の質に関するリスクが高まっていると、ジェフリーズは月曜日のレポートで指摘した。ただし、需要は依然として堅調で、コスト管理も適切に行われているとしている。 同行は、2026年度上半期の現金収益が前年同期比26%減の26億4000万豪ドルとなり、ジェフリーズの予想を3%下回った。 ジェフリーズは、流動資産からの収益減少と、潜在的な貸倒損失に対する減損損失の増加を理由に、2026年度と2028年度の1株当たり利益(EPS)予想を1%下方修正した。ただし、利益率の向上によって一部相殺されている。 ジェフリーズは、投資家は不確実なマクロ経済環境下で、同行の中小企業(SME)へのエクスポージャーを懸念していると指摘した。NABは同業他社よりも多くの不良債権引当金を積み立てており、これが1%以上のリターン低下につながっている。 しかしながら、ジェフリーズはNABのポートフォリオに魅力的なリスク・リターンを見出している。最近の株価低迷にもかかわらず、下半期には利益率が改善すると予想されています。 ジェフリーズはナショナル・オーストラリア銀行の投資判断を「買い」に据え置きましたが、目標株価を47.73豪ドルから46.98豪ドルに引き下げました。

$ASX:NAB
Research

調査速報:CFRAはDTEエナジー社の株式について買い推奨を維持

独立系調査会社CFRAは、に対し、以下の調査レポートを提供しました。CFRAのアナリストは、以下のように見解をまとめています。12ヶ月目標株価を3ドル引き上げ、165ドルとします。これは、今後12ヶ月のEPS予想に基づく予想PERが20.7倍であることを反映したものです。2026年のEPS予想は0.05ドル引き下げ、7.76ドルとします。一方、2027年のEPS予想は0.01ドル引き上げ、8.40ドルとします。2026年3月、DTEはGoogleと1GWのデータセンターに関する契約を締結し、承認を求めてMPSC(ミシガン州公益事業委員会)に契約書を提出しました。承認は2026年9月までに下される見込みです。このGoogleとのデータセンター契約は、既に承認されている1.4GWのOracleプロジェクトを補完するものです。この契約は、既存顧客に対し契約期間中に約17億ドルのコスト削減効果をもたらすように構成されており、Googleは関連するインフラ投資を含むエネルギー使用コスト全額を負担することになります。 DTEは、オラクルのデータセンターが2027年までに稼働開始することを条件として、直近の料金改定申請後少なくとも2年間は今後の電気料金改定申請を一時停止する予定です。2025年から2028年までの年平均成長率では、1株当たり利益(EPS)が約7.5%、配当が約6.8%増加すると予想しており、これは複数の公益事業を営む同業他社と比べて非常に競争力のある水準です。

$DTE