FINWIRES · TerminalLIVE
FINWIRES

Research Alert: CFRA Maintains Buy Rating On Shares Of Davita Inc.

発信

-- CFRA, an independent research provider, has providedwith the following research alert. Analysts at CFRA have summarized their opinion as follows:

Our 12-month target price is $220 (raised from $175), based on a P/E multiple of 15x our 2026 EPS projection, above DVA's five-year historical average of 13.1x and above our target multiple for DVA's primary competitor Fresenius Medical Care. We think our target multiple balances strong earnings growth expectations against elevated debt levels and recent challenges with consistent treatment volume growth. Our 2026 EPS estimate is $14.65 (up from $14.08, implying 36% annual growth), while our 2027 estimate is $16.67 (up from $16.33, +13.8% Y/Y). We anticipate revenue will rise near 4% in 2026 and 3% in 2027, after increasing 6.5% in 2025, supported by market share gains following center closures by competitor Fresenius. Q1 treatment volume growth remained challenging with normalized non-acquired growth of just 0.1% Y/Y. However, DVA raised guidance for treatment volumes from flat to a 0.25%-0.50% growth rate in 2026, providing expectations for improving growth in upcoming quarters.

関連記事

Asia

ANZグループ、6月に10億ドルの劣後転換社債を償還へ

ANZグループ・ホールディングス（ASX:ANZ、NZE:ANZ）は、ロンドン支店を通じて発行した10億ドルの6.75%固定金利リセット型永久劣後転換社債を6月15日に償還することを、木曜日にニュージーランド証券取引所に提出した書類で確認した。 提出書類によると、この償還はオーストラリア健全性規制機構（APRA）の承認を得ている。 同行は、今回の償還は、他のコール可能な資本証券の将来の償還計画を意味するものではなく、それらの償還も規制当局の承認を必要とすると明言した。

$ASX:ANZ$NZE:ANZ
Asia

コムビタ社の新株予約権発行により、最低2500万ニュージーランドドルの資金調達要件が満たされる

コムビタ（NZE:CVT）は、株主の積極的な参加とフレイザー・アンド・ニーブによる約20%の不足分負担により、比例配分による権利放棄型新株予約権発行に必要な最低資金調達額2,500万ニュージーランドドルを達成したことを、木曜日にニュージーランド証券取引所に提出した書類で明らかにした。 提出書類によると、水曜日までに約1,320万ニュージーランドドルの応募があり、これは株主の約44%の応募率に相当し、必要な約36%の応募率を上回った。対象となる株主は木曜日まで参加できる。 提出書類によると、同社は資金調達計画の主要条件をクリアした。この計画では、調達資金を既存の銀行債務の返済に充当する。計画は決済後まもなく発効する見込みだ。

$NZE:CVT
US Markets

イラン核合意の見通しが明るくなり、ナスダックとS&P500指数が史上最高値を更新

水曜日、米国とイランが和平合意に近づいているとの報道を受け、ナスダック総合指数とS&P500種株価指数は史上最高値を更新し、原油価格は急落した。 ナスダック総合指数は2%高の25,838.9、S&P500種株価指数は1.5%高の7,365.1となり、いずれも4月8日以来の最高値と最大の上昇率を記録した。ダウ工業株30種平均は1.2%高の49,910.6で取引を終えた。 エネルギーと公益事業を除く全セクターが上昇し、工業セクターとテクノロジーセクターがそれぞれ2.6%上昇して上昇を牽引した。 WTI原油は6.9%安の1バレル95.20ドル、ブレント原油は7.7%安の1バレル101.40ドルで取引を終えた。 米イラン両当局は、戦争終結と核交渉の枠組み構築に向けた1ページの覚書に合意間近であると、Axiosが水曜日に情報筋の話として報じた。 「合意発表があれば、先物価格は直ちにさらに上昇するだろう。実際、合意の可能性だけでも既に原油価格の下落を招いている」と、Rystad Energyのチーフ石油アナリスト、パオラ・ロドリゲス＝マシウ氏はに送ったメールの中で述べた。 ロドリゲス＝マシウ氏は、海峡再開から原油の流れが正常化するまでには6～8週間かかると指摘し、現物市場の回復は先物市場の予測ほど速くは進まないだろうと述べた。 CNNによると、ドナルド・トランプ米大統領は、過去24時間でイランと「非常に良い協議」を行ったと述べたが、イランが戦争終結に向けた米国の提案にいつ回答するかについては期限を設けていない。 トランプ大統領は、イランが合意に至らなければ強力な軍事作戦が発動されると、同日午前のソーシャルメディアへの投稿で警告した。 報道によると、イランは米国の最新の提案を検討中であると述べた。 米国債利回りは低下し、10年債利回りは7.8ベーシスポイント低下して4.35%、2年債利回りは7.4ベーシスポイント低下して3.88%となった。 企業ニュースでは、アドバンスト・マイクロ・デバイセズ（AMD）の株価が約19%急騰し、S&P500指数構成銘柄の中で最も好調な銘柄の一つとなった。 火曜日遅く、同社は予想を上回る第1四半期決算を発表した。人工知能（AI）インフラへの需要がデータセンターの売上高を前年同期比で押し上げた。 バンク・オブ・アメリカ・セキュリティーズによると、アドバンスト・マイクロ・デバイセズはサーバー向け中央処理装置（CPU）市場の約半分のシェアを獲得すると見込まれており、同社は2030年までに同市場が1200億ドルを超えると予測している。 ウォルト・ディズニー（DIS）の第2四半期決算は、全事業部門で増収を記録し、市場予想を上回りました。メディア・エンターテインメント大手であるディズニーは、下半期の成長加速への期待を改めて表明しました。ディズニー株は7.5%上昇し、ダウ平均株価構成銘柄の中でトップの上昇率となりました。 NVIDIA（NVDA）もダウ平均株価構成銘柄の中でディズニーに続き、5.8%上昇しました。特殊ガラスメーカーのコーニング（GLW）は、半導体大手NVIDIAとの複数年契約に基づき、AIファクトリーの構築を支援するため、光接続部品の製造能力を増強する予定です。コーニング株は12%急騰しました。 アリスタ・ネットワークス（ANET）の株価は14%近く下落し、S&P500構成銘柄の中で最悪のパフォーマンスとなりました。クラウドネットワーキング企業である同社は、火曜日の終盤に第2四半期の売上高見通しを発表し、市場予想をわずかに下回りました。 経済ニュースでは、ADP（ADP）のデータによると、4月の米民間部門の雇用者数は1年以上ぶりの速いペースで増加しました。 オックスフォード・エコノミクスはレポートの中で、「ADP雇用統計における民間部門雇用者数の増加は、労働市場の安定を示唆するだけでなく、イラン戦争勃発にもかかわらず、労働市場が回復に向かっている可能性を示唆している」と述べた。「このシグナルが金曜日に発表される公式統計にも反映されれば、損益分岐点失業率がほぼゼロと推定される現状を踏まえると、失業率は低下する可能性が高い」と付け加えた。 ブルームバーグがまとめた調査によると、米労働統計局（BLS）が金曜日に発表するデータでは、先月の非農業部門雇用者数は6万5000人増加したとみられ、3月の17万8000人増から減少する見込みだ。失業率は4.3%で横ばいと予想されている。 セントルイス連銀のアルベルト・ムサレム総裁は水曜日、インフレリスクが上昇方向にシフトしていると述べた。 ロイター通信の報道によると、ムサレム総裁はミシシッピ州銀行協会主催のイベントで、「雇用面とインフレ面の両方にリスクがある」と語った。 「私の理解では、リスクはインフレ側にシフトしつつある。」 金価格は3.1%上昇し、1トロイオンスあたり4,708.50ドルとなった。一方、銀価格は6.1%上昇し、1オンスあたり78.05ドルとなった。

$^DJI$^IXIC$^SPX$ADP$AMD$ANET$DIS$GLW$NVDA