-- 独立研究机构CFRA向提供了以下研究报告。CFRA分析师总结如下：棒约翰第一季度业绩不及预期，营收为4.79亿美元（同比下降7.7%），低于市场普遍预期的4.85亿美元；调整后EBITDA为4780万美元（同比下降3.8%），低于预期的5100万美元。北美同店销售额降幅从去年同期的2.7%扩大至6.4%，其中加盟店同店销售额下降6.7%。尽管业绩疲软，管理层仍重申了全年业绩指引，这引发了人们的疑问：维持预期是否反映了对未来业绩的真实预期，还是第一季度业绩疲软已包含在计划之中？北美市场占系统销售额的72%，且目前尚未出现企稳迹象，因此管理层仍需证明转型战略的有效性。国际市场同店销售额增长3.6%，连续第六个季度实现正增长，但仅占系统销售额的28%。自由现金流由一年前的1910万美元转为负620万美元，而公司维持了每股0.46美元的季度股息。我们认为，北美同业收入加速下滑以及自由现金流为负表明，公司扭亏为盈的局面仍处于早期阶段，容错空间有限。
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RBCによると、CVSヘルスは2028年にメディケア・アドバンテージの目標利益率3％を達成する可能性が高まっている。
RBCキャピタル・マーケッツのアナリストは水曜日のレポートで、CVSヘルス（CVS）が2028年にメディケア・アドバンテージの目標利益率3%を達成する可能性がますます高まっていると述べた。 アナリストらは、同社の第1四半期調整後利益が「余裕をもって」予想を上回ったと指摘。これは「力強い」売上高の伸びと、ヘルスケア・ベネフィット部門の収益性の著しい改善によるものだ。 医療費は予想を下回ったものの、同社は通期の医療給付率ガイダンスを維持しており、予想を上回る可能性が高まっているとレポートは述べている。 RBCは、同社の2026年の調整後利益予想を7.10ドルから7.41ドルに引き上げた。ファクトセットが調査したアナリストは7.29ドルを予想している。 RBCは同社株の「アウトパフォーム」レーティングを維持し、目標株価を93ドルから107ドルに引き上げた。Price: $87.01, Change: $+0.14, Percent Change: +0.17%
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RBCキャピタル・マーケッツは木曜日のレポートで、アポロ・グローバル・マネジメント（APO）の株価は過去の平均株価倍率とほぼ同水準で取引されており、同業他社と比較して割安感が低いと述べた。 「当社は、相対的なバリュエーションを主な理由として、セクター・パフォームのレーティングを維持します」とレポートは述べている。 レポートによると、同社の第1四半期の業績は、手数料関連の収益の力強い伸びが特徴であった一方、スプレッド関連の収益の伸びが弱かったため、調整後1株当たり純利益の伸びは低かった。 RBCは、バリュエーションの見直しと業績予想の上方修正に基づき、目標株価を139ドルから146ドルに引き上げた。Price: $127.33, Change: $-2.20, Percent Change: -1.70%
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スティフェル・カナダは、第1四半期決算発表を受け、ルンディン・マイニングの投資判断を「買い」に据え置き、目標株価を40.00カナダドルに維持した。
スティフェル・カナダは木曜日、ルンディン・マイニング（LUN.TO）の第1四半期決算発表を受け、同社の株式に対する買い推奨と目標株価40.00カナダドルを維持した。 「Lundinは、銅生産量が79.9Kt（予想通り、予想80.1Kt、予想77.3Kt）、現金コストが1ポンドあたり1.66ドル（予想1.99ドル、予想1.98ドル）、金生産量が31.5Kozで、調整後EPSが0.31ドル（予想0.29ドル、予想0.32ドル）、調整後EBITDAが6億2,700万ドル（予想6億5,400万ドル、予想6億4,200万ドル）だったと報告した。現金コストは1ポンドあたり1.66ドル（予想1.99ドル、予想1.98ドル）、現金コストは1ポンドあたり1.66ドルと低かった。現金コストは、金価格の上昇に伴う副産物クレジットの増加によって改善された。2026年度のガイダンスは再確認され、銅生産量は310～335Kt、金生産量は134～149Koz、銅現金コストは1ポンドあたり1.90～2.10ドル、設備投資額は9億9,500万ドル（うち3億9,500万ドルはビクーニャ（2026年第1四半期に5,200万ドルを支出）。2026年第1四半期末時点で、LUNの現金保有額は5億6,500万ドル（前四半期比2億6,900万ドル増）、純現金保有額は2億4,900万ドル（前四半期比1億7,200万ドル増）でした。2026年5月6日時点では、4月7日に完了したJX/ロス・ヘラドス（30.9%）およびカセロネス（5%）の買収資金を充当した後、純現金保有額は5,100万ドルでした。ビクーニャの買収承認決定は、早ければ2026年末までに行われる見込みです」と、アナリストのラルフ・プロフィティ氏は述べています。 （は、北米、アジア、ヨーロッパの主要銀行および調査会社による株式、商品、経済に関する調査レポートを配信しています。調査レポート提供者の方は、こちらからお問い合わせください：https://www..com/contact-us）Price: $36.80, Change: $+0.46, Percent Change: +1.27%
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